녹색 전환은 베트남 기업에 점점 더 분명해지는 압력이 되고 있습니다. 그러나 중소기업(DNNVV) 부문에서 문제는 "녹색을 원하느냐"는 질문뿐만 아니라 기업이 전환 과정을 수행할 재정, 기술 및 데이터 역량이 충분한지 여부입니다.
현재 중소기업은 베트남에서 운영 중인 총 기업 수의 거의 98%를 차지하지만 자본 접근성은 여전히 제한적입니다. 따라서 녹색 신용은 기업의 감당 능력에 더 실질적이고 접근하기 쉽고 적합한 방향으로 설계되어야 합니다.
최근 몇 년 동안 녹색 전환은 더 이상 기업에게 먼 이야기가 아닙니다. 넷 제로 약속, 배출량 감축 요구 사항, ESG 표준, 원산지 추적, 온실 가스 조사, 효율적인 에너지 사용, 지속 가능한 포장, 순환 경제 및 수출 시장의 녹색 규정이 점차 각 주문, 각 계약, 각 공급망에 진입하고 있습니다.
베트남 중소기업 협회 자료에 따르면 중소기업의 약 80%가 신용에 접근하지 못하거나 공식 신용 접근에 상당한 어려움을 겪고 있습니다. 이는 일반 신용은 접근하기 어렵지만 녹색 신용은 훨씬 더 어렵기 때문에 우려스러운 현실입니다.
자본 부족에서 녹색 자본 흡수 능력 부족으로
녹색 신용은 본질적으로 여전히 은행 신용입니다. 기업이 자금을 빌리려면 상환 능력, 실행 가능한 생산-사업 계획을 증명해야 합니다. 동시에 환경, 배출 데이터, 에너지 효율성 또는 프로젝트의 환경적 이익에 대한 추가 요구 사항을 점점 더 충족해야 합니다. 대기업의 경우 이러한 요구 사항은 법무 부서 또는 ESG를 통해 처리할 수 있습니다.
그러나 중소기업, 특히 초소형 및 소규모 기업의 경우 이는 상당한 장벽입니다. 기업은 녹색 전환을 위해 자본이 필요하지만 녹색 자본을 빌리려면 데이터, 서류, 투자 계획 및 관리 능력이 있어야 하며 실제로 많은 기업이 전환 지원을 받은 후에야 형성될 수 있습니다.
다시 말해, 적지 않은 기업들이 녹색 자본을 빌릴 만큼 "녹색"이 부족하지만 녹색화 과정에 투자할 자본이 부족하여 악순환에 갇혀 있습니다.
많은 기업들이 에너지 절약 장비에 투자하고, 폐수 처리 시스템을 개선하고, 포장을 변경하고, 생산 관리를 디지털화하거나 고객의 환경 기준을 충족할 의향이 있다고 밝혔습니다. 그러나 초기 투자 비용이 높고, 투자 회수 기간이 길지만, 경제적 이익이 항상 즉시 나타나는 것은 아니어서 많은 기업들이 진퇴양난에 빠지고 있습니다.
녹색 자본 흐름 증가, 그러나 중소기업으로 강력하게 유입되지 않아
최근 몇 년 동안 베트남의 녹색 신용은 상당한 발전을 이루었습니다. 베트남 중앙은행에 따르면 2026년 6월까지 82개 신용 기관이 녹색 신용 잔액을 발생시켰으며, 총 잔액은 약 828조 동에 달합니다. 이와 함께 녹색 금융, 녹색 분류 및 환경-사회 위험 관리에 대한 정책 프레임워크도 점차 완성되고 있습니다.
그러나 현재의 녹색 신용 구조는 중소기업이 여전히 이 자본에 접근하기 어려운 이유를 어느 정도 보여줍니다. 현재 녹색 신용 잔액의 약 30~33%가 농업 분야에 집중되어 있는 반면, 약 40%는 재생 에너지 및 청정 에너지로 흘러갑니다. 이들은 모두 일반적으로 비교적 명확하게 정의된 투자 프로젝트, 담보 자산, 구체적인 예상 현금 흐름 또는 은행의 평가 요구 사항을 충족할 만큼 충분히 큰 자본 규모를 가진 분야입니다.
반면 중소기업의 녹색 전환 요구는 일반적으로 더 작고 분산되어 있으며 표준화하기 더 어려운 투자에 있습니다. 이러한 위상차로 인해 대규모 프로젝트의 논리에 따라 설계된 녹색 신용 모델은 중소기업의 현실과 실제로 호환되지 않습니다.
녹색 전환을 원하는 경제는 일부 대규모 프로젝트에만 의존할 수 없습니다. 대부분의 배출량, 에너지 낭비, 비효율적인 자원 사용 및 환경 위험은 수십만 개의 소규모 기업, 생산 시설, 2차 및 3차 공급업체, 기업으로 성장하는 가구 및 가치 사슬의 작은 연결 고리에 흩어져 있습니다. 이 지역이 적절하게 지원되지 않으면 녹색 전환은 깊이가 부족하고 광범위한 실질적인 변화를 창출하기 어려울 것입니다.
녹색 압력이 경쟁 압력이 되고 있습니다.
지난 기간 동안 기업의 반영에 따르면 기업은 높은 자본 비용, 변동하는 주문, 증가하는 준수 절차, 디지털 전환 요구, 기술 혁신, 그리고 최근에는 녹색 전환과 같은 많은 압력에 동시에 직면하고 있습니다. 이러한 압력은 분리될 수 없이 기업의 관리, 재정 및 운영 능력에 대한 부담을 동시에 증가시킵니다.
중소기업은 전환에 대한 인식이 부족하지 않지만 실행 능력이 부족하고 필요한 정보가 부족하며 적절한 지원 도구가 부족한 경우가 많다는 것을 알 수 있습니다. 명확한 지침, 이해하기 쉬운 기준, 기업 현실에 충분히 가까운 지원 메커니즘이 없다면 녹색 신용은 아름답지만 실현 불가능한 개념일 뿐이며 전환 과정의 진정한 자원이 되기 어려울 것입니다.
정책은 "친환경 대출"에서 "친환경 대출 자격을 갖춘 기업 지원"으로 전환되어야 합니다.
녹색 프로젝트에 대한 금리 지원, ESG 및 순환 경제 관행 장려, "go global" 기업 지원부터 1,000개의 선구적인 기업 개발에 이르기까지 결의안 68을 구체화하는 많은 프로그램이 추진되고 있습니다. 이러한 프로그램은 민간 경제 부문에 대한 새로운 지원 메커니즘을 시험하는 "활주로"가 될 수 있으며, 그중 녹색 신용은 핵심 도구로 간주되어야 합니다.
중소기업에 대한 녹색 신용을 활성화하기 위해 정책은 접근 방식을 변경해야 합니다. 은행에 녹색 부채 잔액 증가를 요구할 뿐만 아니라 기업에 자율적인 전환을 촉구할 수도 없습니다. 국가, 은행, 협회, 컨설팅 기관, 보증 기금 및 기업 개발 프로그램이 참여하고 위험을 공유하며 기업이 실질적으로 전환할 수 있는 조건을 조성하는 동기화된 지원 생태계를 우선적으로 형성해야 합니다.
우선, 중소기업을 녹색 전환 준비 수준에 따라 계층화해야 합니다. 준비되지 않은 그룹은 컨설팅, 교육, 현황 측정 및 서류 표준화 지원이 필요합니다. 투자 계획은 있지만 담보 자산이 부족한 그룹은 녹색 신용 보증 지원이 필요합니다. 실현 가능한 프로젝트가 있는 그룹은 금리 지원, 장기 자본 또는 공동 자금 조달 프로그램에 우선적으로 접근해야 합니다.
둘째, 중소기업을 위한 친환경 프로젝트 확인 기준 및 절차를 간소화해야 합니다. 대규모 프로젝트와 같이 중소기업에 동일한 서류 세트를 적용해서는 안 됩니다. 대신 먼저 인정되는 소규모 친환경 투자 목록을 작성해야 합니다. 소액 대출의 경우 신속한 확인 메커니즘, 간단한 서류 양식 및 위험 수준에 따른 사후 검토를 적용해야 합니다.
셋째, 중소기업에 대한 녹색 신용 보증 메커니즘을 구축해야 합니다. 대부분의 중소기업이 여전히 신용 접근에 상당한 어려움을 겪고 있는 상황에서 위험 공유 메커니즘이 없으면 녹색 신용이 이 부문에 진입하기 어려울 것입니다. 보증 메커니즘은 은행의 심사 책임을 대체하지는 않지만 은행이 전환 잠재력이 있지만 담보 자산이 부족한 기업에 대해 더 대담해지도록 도울 수 있습니다.
넷째, 녹색 신용을 시장과 연결해야 합니다. 기업은 비용 절감, 주문 유지, 공급망에 더 깊이 참여, 수출 요구 사항 충족 또는 더 높은 가치로 제품 판매와 같은 명확한 경제적 이익을 볼 때만 과감하게 녹색 자본을 빌려야 합니다. 따라서 녹색 신용 정책은 녹색 공공 구매, 녹색 제품 표준, 생태 라벨, 녹색 무역 촉진 지원 및 중소기업과 주도 기업 연결과 함께 이루어져야 합니다.
중소기업을 녹색 전환에서 벗어나게 하지 마십시오.
2022년 세계은행의 추정에 따르면, 베트남의 탄소 내성 및 탈탄소 능력을 구축하기 위한 총 추가 금융 수요는 2022-2040년 기간 동안 3,680억 달러에 달할 수 있으며, 이는 연간 GDP의 6.8%에 해당하며, 그 중 민간 부문이 1,840억 달러를 기여하여 50%를 차지합니다. 그러나 민간 부문은 동일한 블록이 아닙니다. 대기업 외에도 대부분은 자본, 기술 및 관리 능력이 여전히 제한적인 중소기업입니다.
녹색 금융 정책이 대기업에만 적합하다면 녹색 전환 과정은 포용성이 부족할 것입니다. 그렇게 되면 중소기업은 전환 자본에 접근하기 어렵고 점점 더 엄격해지는 녹색 기준을 충족하지 못하여 시장을 잃을 위험이 있는 이중 위험에 직면할 수 있습니다.
따라서 중소기업을 위한 녹색 신용을 활성화하는 것은 은행 산업의 임무일 뿐만 아니라 종합 정책 프로그램으로 인식되어야 합니다. 그래야만 녹색 신용이 실질적인 자원이 되어 녹색 전환 과정이 심화되고 경제에서 가장 큰 기업 부문으로 확산될 수 있습니다.
중소기업이 뒤처지면 녹색 전환은 성공할 수 없습니다. 녹색 신용은 부채 잔액 증가에 그치지 않고 수십만 개의 중소기업이 기술을 업그레이드하고 비용을 절감하며 새로운 기준을 충족하고 지속 가능한 가치 사슬에 더 깊이 참여하는 데 도움이 되는 자본 흐름이 될 때만 진정으로 의미가 있습니다. 그렇게 하려면 정책은 "녹색 자본 보유" 사고방식에서 "기업이 녹색 자본을 흡수할 수 있도록 돕는" 사고방식으로 전환해야 합니다. 이것이 녹색 전환 압력을 베트남 민간 경제 부문의 새로운 발전 동력으로 바꾸는 핵심 포인트입니다.
