지난주 VN-Index는 1.81% 하락하여 1,850포인트 지지선을 잃었습니다. SHS 증권은 지난주 시장이 불리한 세계 금융 시장과 중동 긴장 고조 속에서 좋지 않은 움직임을 보였다고 평가했습니다. 특히 VN-Index가 단기 심리적 지지선을 유지하지 못한 후 매도 압력이 우세했습니다.
VN-Index는 주 초반 거래에서 유동성이 급증하면서 급락했습니다. 이후 두 거래일 동안 지수는 1,850포인트 주변의 저항선을 다시 테스트하기 위해 회복되었지만 주말 거래에서 강력한 매도 압력을 계속 받았습니다. 주말 마감 시 VN-Index는 1.81% 하락하여 1,828.34포인트로 떨어졌고, VN30은 1.58% 하락하여 1,970.82포인트로 떨어졌으며, 모두 중요한 저항선 아래에 있었습니다.
시장 폭은 대부분의 산업 그룹이 하락하면서 상당히 부정적입니다. 유가 반등으로 회복된 석유 및 가스 그룹을 제외하고 전기, 고무, 산업 단지, 증권, 기술, 통신, 소매, 보험, 수산, 항만 및 항공 그룹은 모두 강력한 매도 압력을 받았습니다. 전체 시장 유동성은 증가했으며 거래량은 전주보다 3.5% 증가했습니다. 외국인 투자자들은 HOSE에서 2조 3,870억 동의 순매도를 계속했습니다.
파생 상품 시장에서 41I1G7000 선물 계약은 이전 세션 대비 0.89% 하락한 1,976.5포인트로 마감했으며 VN30보다 5.68포인트 높았습니다. 총 계약 거래량은 16.8% 증가했습니다. SHS는 거래자들이 투기 포지션을 늘리고 VN30이 강력한 매도 압력 이후 소폭 회복될 가능성이 높다고 밝혔지만, 지수가 저항 영역에 도달했을 때 위험 회피를 우선시했습니다.
기초 시장에 대해 SHS는 VN-Index의 단기 추세가 1,850포인트 주변의 지지 추세선을 유지하지 못하면서 덜 긍정적이 되어 매도 압력이 증가한다고 평가했습니다. 단기적으로 지수는 2026년 6월 최저 가격대인 1,770-1,800포인트 영역으로 조정 압력을 받고 있습니다. VN30 지수도 1,950포인트 영역으로 조정 압력을 받고 있습니다.
SHS에 따르면 VN-Index는 대형 시가총액 주식, 선도주가 여전히 조정, 축적 과정에 있고 2분기 사업 결과를 기다리고 있기 때문에 추세가 개선되지 않았습니다. 단기 투자자 심리는 증권 회사의 2026년 2분기 말 마진 잔액이 1분기에 비해 여전히 크게 증가하는 상황에서 손절매 매도 압력, 투기 비중 감소 및 레버리지 증가로 인해 더욱 비관적으로 변했습니다.
SHS는 투자자들에게 포트폴리오 비중을 합리적인 수준으로 유지하고, 기본 기반이 좋고, 전략 산업에서 선두 위치를 유지하고, 경제의 뛰어난 성장 전망을 가진 주식을 우선시할 것을 권장합니다.
